امروز: پنجشنبه 9 فروردین 1403
دسته بندی محصولات

تحقیق ریسک

تحقیق ریسکدسته: حسابداری
بازدید: 15 بار
فرمت فایل: doc
حجم فایل: 20 کیلوبایت
تعداد صفحات فایل: 14

در سرمایه گذاری ریسك و بازده همواره به همراه هم هستند و تصمیمات سرمایه‌گذاران در گرو اطلاعات دقیق از هر دوی آنهاست ریسك این گونه تعریف می شود اختلاف میان بازده واقعی یك سرمایه گذاری و بازده مورد انتظار آن رابطة میان ریسك و بازده را همواره می توان بصورت یك خط با شیب مثبت نشان داد زیرا سرمایه گذار منطقی ریسك بالا را با انتظار كسب بازده بالاتر خوا

قیمت فایل فقط 22,100 تومان

خرید

ریسك

در سرمایه گذاری ریسك و بازده همواره به همراه هم هستند و تصمیمات سرمایه‌گذاران در گرو اطلاعات دقیق از هر دوی آنهاست . ریسك این گونه تعریف می شود : اختلاف میان بازده واقعی یك سرمایه گذاری و بازده مورد انتظار آن . رابطة میان ریسك و بازده را همواره می توان بصورت یك خط با شیب مثبت نشان داد زیرا سرمایه گذار منطقی ریسك بالا را با انتظار كسب بازده بالاتر خواهد پذیرفت .

نقطة RF (Risk Free Rato of Return) ، بازده دارائی های بدون ریسك ، نظیر اوراق خزانه می باشد . هرچه روی خط جلوتر می رویم با توجه به افزایش میزان ریسك بازده مورد انتظار نیز افزایش می یابد . به عنوان مثال ، ریسك و در نتیجه بازده اوراق قرضه از سهام عادی ، سهام عادی از اوراق اختیار خرید ، و اوراق اختیار خرید از اوراق اختیار خرید و فروش سهام كمتر است .

بیشتر سرمایه گذاران بر این باورند كه بازده واقعی همواره كمتر از بازده مورد انتظار است . هر چه پراكندگی بازده بیشتر باشد ریسك آن نیز بیشتر خواهد بود .

عوامل مؤثر بر ریسك یك دارایی :

چند عامل بر ریسك كلی یك دارائی تأثیر می گذارند :

ریسك نوسان نرخ بهره : ریسك نوسان نرخ بهره ریسكی است كه یك سرمایه گذار زمان خریدن اوراق قرضه با بهرة ثابت آن را می پذیرد . قیمت این اوراق در صورت افزایش نرخ بهره بازار كاهش می یابد و صاحب اوراق در صورت فروش آن قبل از سررسید زیان خواهد دید . عكس این موضوع نیز صادق است یعنی با كاهش نرخ بهره بازار ، قیمت اوراق قرضه افزایش خواهد یافت . در حالت كلی می توان گفت قیمت اوراق بهادار با نرخ بهره رابطة معكوس دارد . تاثیر ریسك نوسان نرخ بهره بر اوراق قرضه بیشتر از سهام عادی است . برای محفوظ ماندن در برابر این ریسك دو راه وجود دارد : یكی نگهداری اوراق بهادار تا تاریخ سررسید  و دیگری خرید اوراق قرضه كوتاه مدت . در اوراق قرضه كوتاه مدت ، به دلیل تاریخ سررسید نزدیك تغییر در نرخ بهره تأثیر قابل توجهی بر قیمت اوراق نخواهد داشت .

قیمت فایل فقط 22,100 تومان

خرید

برچسب ها : ریسک , Risk Free Rato of Return , نقطة RF , عوامل موثر بر ریسك یك دارایی , ریسک نوسان نرخ بهره

نظرات کاربران در مورد این کالا
تا کنون هیچ نظری درباره این کالا ثبت نگردیده است.
ارسال نظر